Венчурный капитал нацеливается на стартапы, продвигающие решения круговой экономики

Есть цена за то, чтобы сделать цепи поставок устойчивыми — но есть и большие возможности для прибыли.

Спросите любого из многочисленных венчурных фондов, возникших в последние годы для поддержки стартапов, посвященных созданию «зеленых» цепей поставок и адресации угрозы изменения климата.

Особая область фокуса для инвесторов сегодня — так называемая круговая экономика — система, спроектированная для генерации нулевых отходов в производстве и распределении, и посвященная переработке и регенерации материалов.

Это область фокуса для адекватно названных Closed Loop Partners, нью-йоркской инвестиционной фирмы, включающей венчурный капитал, приватный эквити, проектное финансирование и центр инноваций. Последний, названный Center for the Circular Economy, собирает номинальных конкурентов для изучения способов внедрения адекватных техник и технологий по отраслям.

Рон Гонен, основавший Closed Loop Partners в 2014 и продолжающий служить его CEO, думал об идее годами. Он работал в частном и публичном секторах, включая стажировку в администрации мэра Нью-Йорка Майкла Блумберга, строя отношения с крупными ритейлерами.

Гонен выступил создать больше стандартной венчурной фирмы, запустив фонды в множественных классах, включая кредит, рост, инфраструктуру и приватный эквити фонд, приобретающий существующие компании. Сегодня Closed Loop Partners управляет капиталом для финансовых институтов, фондов оснований, крупных корпораций и семейных офисов.

Для всего интереса, который он привлек от инвесторов, рынок closed-loop решений молод, признает Гонен. «Это потребует массового сдвига в отрасли и инвестициях», говорит он, цитируя оценку Accenture, что концепция стоит сгенерировать экономический рост в $4,5 трлн.

Производственная модель последних 100 лет, основанная на извлечении ресурсов и утилизации материалов на свалках, «устарела, расточительна и заставляет бренды и ритейлеров тратить больше, чем должны», говорит Гонен. «Множество сущностей видят значительную экономию затрат в переходе к круговой экономике. Мы будем двигателем за этим».

Бесчисленные истории желающих предпринимателей раскрывают, насколько придирчивы могут быть VC в выборе стартапов для инвестиций. Гонен имеет свой набор стандартов к этому концу. «Мы будем искать технологии, которые disrupting то, как отрасль работает, и решающие болевую точку», говорит он.

На ранних стадиях Closed Loop Ventures Group — венчурное плечо Closed Loop Partners — будет инвестировать между $500 000 и $1 млн в инноваторов в круговой экономике. Помимо капитала, CLVG принимает активный подход к поддержке каждой компании, опираясь на множество ресурсов, партнерств и отношений по платформе Closed Loop Partners.

«Мы заинтересованы в долгосрочном партнерстве», говорит Гонен. «Мы не в бизнесе флиппинга компании при самой первой возможности, посыпая немного интернет-пыли». Он указывает на пример HomeBiogas, израильского стартапа, продающего анаэробные дайджеры, конвертирующие органические отходы в метан и жидкое удобрение. Closed Loop Partners был сид-инвестором компании и остается ее крупнейшим акционером, держа тремя из семи мест в совете директоров.

Closed Loop Partners поддерживают портфель примерно 50 компаний по своей инвестиционной платформе. Около половины на ранней стадии развития, 10 или около того в стадии роста, а остальные состоящие из крупных и установленных бизнесов. Но все делят общую цель разработки продуктов, технологий и техник, которые могут помочь в построении круговой экономики.

Лучшее ли время сейчас для преследования зеленых стратегий — дебатируемо. Пандемия COVID-19 и результирующая экономическая рецессия могли заставить некоторые компании отступить от инициатив устойчивости в пользу стратегий простого выживания. И пока экономика США кажется на пути выздоровления, это чья догадка, продолжится ли рост темпами, или новый вариант вируса поставит остановку восстановлению.

Гонен верит, что есть сильный рынок для IPO прямо сейчас. «Фондовый рынок в целом очень горяч. Это просто вопрос времени, когда правильное время максимизировать ценность».

Независимо от того, как экономика будет выполняться в месяцах вперед, он сильно верит, что толчок для круговой экономики и мира без отходов должен продолжаться. Что касается Closed Loop Partners, «мы можем агрессивно двигаться в этом направлении», говорит он. «Мы не в бизнесе споров с недовольными».